Пик был достигнут в середине февраля, когда стоимость активов составляла около 4,7 млрд. евро. Однако под влиянием Covid-19, за период чуть больше месяца, стоимость активов уменьшилась более чем на 537 млн. и ожидается, что уже в ближайшие дни она будет ниже 4 млрд. Потрясений, связанных с вирусом, не избежал ни один управляющий пенсиями и ни один план активов.
По данным, имеющимся на портале manapensija.lv можно сравнить пенсионные планы 2-го уровня, оценить изменение стоимости долей пенсионных планов и др. показатели.
Ниже представлены данные по пенсионным планам, которые за последние три месяца имеют наибольшую отрицательную доходность.
по состоянию на 27 марта 2020 г., данные - www.manapensija.lv
PNB aktīvais ieguldījumu plāns “Gauja” (активный план, 50%) -22,60% SEB dinamiskais plāns (активный план, 75%) -20,15% PNB sabalansētais ieguldījumu plāns “VENTA”(сбалансированный ) -17,73% SEB indeksu plāns (активный план, 75%) -17,26% Ieguldījumu plāns “MAKSIMĀLAIS 16+” (активный план, 75%) -17,19% Ieguldījumu plāns “INDEXO JAUDA 16-50” (активный план, 75%) -16,44% Luminor progresīvais ieguldījumu plāns (активный план, 75%) -16,01% Swedbank ieguldījumu plāns 1990+ (активный план, 75%) -16,00% Swedbank ieguldījumu plāns 1980+ (активный план, 75%) -15,83% Swedbank ieguldījumu plāns 1970+ (активный план, 75%) -15,77%
Что означает отрицательная доходность?
Более всего пострадали (соответственно, уменьшился объем активов) – активные планы 75% (50%) – те пенсионные планы, которые вкладывают в акции до 75% (50%) своих средств. Управляющие фондами вкладывают деньги в основном в активы за рубежом, в латвийскую экономику инвестируют лишь небольшую часть. Стоит помнить, что вложения в акции связаны с более высоким риском, и, следовательно, с колебаниями. В последнее время все акции на мировом рынке теряли в цене — это сказалось на пенсионных накоплениях.
Сбалансированные пенсионные планы пострадали менее — в среднем потеряли от 9 до 18%.
Консервативные планы, где не допускаются рисковые вложения, потеряли менее всего, в среднем 5,8% за 3 месяца.
Важно помнить закономерность: чем выше предполагаемая прибыль, тем больше колебания стоимости вложения.
Кратковременный спад доходности возможен
Мировая экономика и финансовые рынки периодически подвержены различного рода потрясениям, кризисам. Это неприятное явление, но оно обусловлено экономическим развитием в целом. Эксперты советуют запастись терпением и сохранять спокойствие, учитывая, что на пенсии люди копят десятилетиями.
Стоит ли волноваться?
Финансисты советуют не беспокоиться по нескольким причинам:
1. У большинства, кто копит на пенсию, еще достаточно времени до пенсии, и к этому времени рынки вновь покажут рост.
2. На пенсионное накопление в месяц выделяется в среднем от 30 до 50 евро. Эти деньги пенсионные фонды вкладывают в акции и/или облигации. Когда рынки растут, цена акций высока, поэтому за соответствующую сумму можно приобрести меньшее их количество.
3. Когда рынки падают, цены акций становятся доступнее, и за те же деньги можно приобрести больше акций. Регулярно создавая накопление, вы будете приобретать и более дорогие, и более дешевые ценные бумаги, поэтому влияние колебания цен на ваше накопление существенно уменьшается.
Только в момент, когда наступает пенсионный возраст, для вас важна ситуация на рынках на данный момент. В этот момент управляющему пенсии надо будет продать ценные бумаги вашего пенсионного фонда, и желательно сделать это по высокой цене, поскольку это напрямую повлияет на объем вашего накопления.
Коронавирус – что в связи с этим нужно делать?
По мнению экспертов, не рекомендуется в момент спада или стагнации менять стратегию доходности пенсионного плана, особенно если до пенсии еще десять лет или больше.
Глобальный финансовый кризис затрагивает всех. Разумно: регулярно следить за результатами деятельности своего пенсионного плана и бить тревогу в случае, если «минусы» появляются в то время, когда остальные пенсионные планы зарабатывают.
Начало и конец экономического цикла невозможно прогнозировать, однако исторический опыт показывает, что, несмотря на серьезные колебания, отдача глобальных рынков акций в долгосрочной перспективе выше, чем в случае вложений на банковский депозит.
Справка: в Латвии 34% зарплаты работника идет в бюджет социального страхования: 20% идет на пенсии — 14% на первый пенсионный уровень, 6% — на второй. За первый уровень отвечает Госагентство соцстрахования, оно же платит пенсии пожилым людям. Второй пенсионный уровень отдан в ведение частных фондов, в какой фонд вкладывать, человек решает сам. Ко второму уровню пенсионной системы подключены почти 1,3 миллиона жителей Латвии, которые работают и платят социальные взносы.
И все-же, по мнению экспертов, положительный результат никуда не денется, ведь с пенсионным капиталом как с долговечным деревом – из-за засухи оно какое-то время может расти медленнее, однако оно все равно будет стремиться ввысь и вширь. В отдельные периоды доходность вложений может быть отрицательной, но в долгосрочной перспективе пенсионные фонды показывают неплохие результаты - от 3 до 5,5% годовых.